• 30 year fixed
• 15 year fixed

• Les mensualités sont fixes jusqu’au terme du prêt
• Le taux d’intérêt ne varie pas
• Protection en cas de hausse des taux
• Possibilité de refinancement si les taux baissent

• Taux d’intérêts élevés

•  Mensualités élevées

• Le taux ne baisse pas si ceux du marché baissent
  

• 10/1 ARM
• 7/1 ARM
• 5/1 ARM
• 3/1 ARM
• 1 an ARM
• 6 mois ARM
• 1 mois ARM

• Mensualités initiales basses.
• Les paiements et taux peuvent baisser si les taux s’améliorent
• Possibilité de qualifier pour des prêts plus importants
• Pas de paiement de ballon, sur une période de 30 ans.

• Plus risqué
• Le montant des mensualités peut changer au cours du prêt
• Paiement plus important en cas de hausse des taux

• 7 ans
• 5 ans

•  Faibles mensualités initiales
• Paiements faibles pour une période pré déterminées
•  Beaucoup de balloon mortgage propose l’option de passer à un nouveau prêt après la fin du terme initial

• Risque d’avoir des taux plus haut à la fin de la période initiale
• Risque de perdre la propriété si vous ne pouvez pas payer le balloon, ou refinancer, ou exercer votre option de conversion
  

Premier Achat

•  Un apport initial limité

• Qualification facileTaux potentiellement plus bas

• May be subject to income and property value limitations
• Some government subsidized programs may generate a recapture tax if you sell the house too soon
• Education courses may be required to qualify for these loans

• Pas besoin de preuves de revenues
• Approbation plus rapide
• Solution idéale pour un emprunteur ne pouvant pas qualifier pour un prêt en full income documentation

• Taux plus haut

• Apport initial plus important

• Large choix d’option de paiement
• Mensualités basses
• Possibilité de qualifier pour un emprunt  plus important
• Possibilité de qualifier pour un Interest only payment
• Option de payer le paiement normal en totalité
  Paiement à intérêt pour une durée allant jusqu'à 10 ans

•  Taux plus haut

• Apport initial plus important

• Pas de frais de clôture de prêt
• Frais de clôture payés sur le rabais de la banque
• Moins d’argent requis pour clôturer
• Possibilité de refinancer sans augmenter le montant de l’emprunt

• Taux plus hauts
  Mensualités plus importantes
• Certaines banques peuvent avoir des pénalités de paiement rapide
• Certaines banques demandent un prépaiement des pénalités pour les premières années.
  

• Vous pouvez rétablir votre crédit si vous payez vos mensualités à temps
• Vous pouvez réduire les mensualités de remboursement de la dette, dans le cadre de la consolidation de celle-ci

• Taux plus haut
• Les termes ne sont pas forcément favorables
• Plus difficile d’obtenir un prêt à taux fixe de longue durée
• Les prêts peuvent avoir des pénalités de pré paiement.

• Vous pouvez emprunter ce dont vous avez besoin
• Paiement des intérêts uniquement sur ce que vous payez
• Accès flexible aux fonds
  Les intérêts peuvent être déduit des impôts
• Peut se présenter sans frais de clôture
• Une bonne source de fonds en cas d’urgence, si définis à l’avance
• Peut être utilisé pour consolider des dettes et diminuer les mensualités
• Les taux sont habituellement plus bas que les crédits à la consommation ou cartes de crédit

• Les taux varient. Le taux d’intérêt maximum peut être relativement haut.
• Les paiements peuvent changer
• Plus difficile de refinancer le premier prêt
  

• Mensualités fixes
• Les intérêts peuvent être déductible des impôts

• Accéder à des liquidités pour n’importe quelle raison
  

• Taux d’intérêts plus fort comparé à un premier prêt
• Plus difficile de refinancer un premier prêt
• Les intérêts sont payé sur le montant total du prêt, comparé à une equity line of credi